الجهة المصدرة
من المسؤول عن السداد؟
ترتبط السندات الحكومية وسندات الشركات بالتزامات الجهات المصدرة لها. وينبغي دراسة الورقة المالية وشروطها والتعرض الائتماني لكل أداة على حدة؛ فالفئة وحدها لا تمثل ضماناً.
الدخل الثابت
الدخل الثابتالسندات الحكومية وسندات الشركات ضمن ترتيبات الحسابات والحفظ ذات الصلة. ويظل الائتمان والاستحقاق والسيولة اعتبارات متمايزة.
01الدخل الثابت ضمن الهيكل
الجهة المصدرة. الأجل. السيولة.
تشمل خدمات الثروات المنشورة لدى FIDERE السندات الحكومية وسندات الشركات. ويُنظر في إتاحتها ضمن إطار الحساب والحفظ المعمول به. ويمثل اسم الأداة بداية للنقاش، وليس تقييماً متكاملاً.
الأجل
متى تُتوقع التدفقات النقدية؟
ينبغي قراءة شروط الاستحقاق والسداد إلى جانب التزامات الاستئمان. ولا يلغي جدول المدفوعات المتوقع مخاطر الائتمان أو يضمن قيمة المركز الاستثماري قبل الاستحقاق.
السيولة
ماذا لو تعيّن بيع الأصل؟
قد تؤثر ظروف السوق وقنوات التعامل المتاحة وشروط الأداة في التخارج. وينبغي مراعاة متطلبات العملة والتسوية، وكذلك القدرة على الاحتفاظ بالمركز الاستثماري للفترة المقصودة.
02الحيازة والإدارة
يستمر السجل بعد الشراء.
ينبغي فهم ترتيبات الحسابات والحفظ إلى جانب مستندات المنتجات ذات الصلة. وتربط الإدارة سجلات الحيازة والمعاملات والحسابات بالهيكل الاستئماني الأوسع. ويتطلب أي قرار استثماري مراعاة ظروف العميل والأداة المحددة.
ترتيبات حفظ الأصوللنتحدث